企業(yè)短期償債能力反映了企業(yè)在短期內(nèi)償還到期債務(wù)的能力，揭示了企業(yè)現(xiàn)時財務(wù)風(fēng)險的大小。但企業(yè)目前的短期償債能力分析指標已經(jīng)出現(xiàn)諸多缺陷，不能充分反映企業(yè)存在的風(fēng)險，因此有必要對現(xiàn)行的短期償債能力分析指標進行重新審視并加以改進完善，以增強企業(yè)1、準確界定速動資產(chǎn)的計算口徑 速動資產(chǎn)應(yīng)指確有把握能隨時變現(xiàn)的資產(chǎn)，不應(yīng)籠統(tǒng)地界定為流動資產(chǎn)扣減某些項目。其構(gòu)成應(yīng)為：速動資產(chǎn)=貨幣資金 短期有價證券 剔除應(yīng)收關(guān)聯(lián)企業(yè)的應(yīng)收票據(jù) 賬齡小于1年且剔除應(yīng)收關(guān)聯(lián)企業(yè)的應(yīng)收賬款凈額 變現(xiàn)能力很強的存貨凈值。 2、應(yīng)把使用存貨的歷史成本與使用重置成本或現(xiàn)行成本計算出來的流動比率進行比較 若在重置成本或現(xiàn)行成本下計算出來的流動比率比原來的數(shù)值大，即表明企業(yè)的短期償債能力得以增強，反之則削弱了。 3、在計算流（速）動比率時，對應(yīng)收賬款應(yīng)按賬齡逐一分級進行折算以分析其變現(xiàn)能力 對超過半年的應(yīng)收賬款打20%-40%的折扣；對1年以上的應(yīng)收賬款打50%-80%的折扣；對2年以上的這種僅僅是個象征符號的應(yīng)收賬款原則上不再列入流動資產(chǎn)。 4、考慮到預(yù)收賬款的特殊性，所以在計算流動比率時，預(yù)收賬款應(yīng)作為分子中存貨的減項而不應(yīng)作為分母的一部分；在計算速動比率時，預(yù)收賬款也應(yīng)從流動負債中扣除。 5、將表外項目作為短期償債能力分析指標的必要補充 由于流動比率與速動比率固有的缺陷，會計信息使用者在對企業(yè)短期償債能力進行分析時，還應(yīng)結(jié)合有關(guān)表外因素進行分析，這樣的評價結(jié)果則更為準確。如企業(yè)擁有可隨時動用的銀行貸款指標和隨時可變現(xiàn)的長期資產(chǎn)，則可使企業(yè)的流動資產(chǎn)增加，使企業(yè)的短期償債能力得以提高；而在會計報表附注中若存在金額較大的或有負債、股利發(fā)放和擔保等事項，則可導(dǎo)致企業(yè)未來現(xiàn)金減少，使企業(yè)的短期償債能力大為降低。 6、針對現(xiàn)金流動負債比率固有的不足，運用該指標時還應(yīng)結(jié)合現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)比率進行分析則更為全面。